Jaké novinky by měl investor sledovat, aby vydělal více

Trendy investičního trhu: jaká aktiva dát do portfolia, aby na burze nevyhořel

Obchodování na burze může přinést dobrý příjem nebo vést k neúspěchu. Abyste nepřišli o všechny své úspory, je potřeba znát trendy, neustále sledovat situaci na trhu a včas na ni reagovat. V tomto článku vám řekneme, jak se ruský akciový trh mění a na co si dát při výběru obchodních instrumentů pozor.

Maxim Boriskin
Lektor ve školicím středisku Finam

Ahoj všichni! Jsem Maxim Boriskin, obchodník s mnohaletými zkušenostmi, nyní učím ve školicím centru Finam. Učíme obchodníky obchodovat na burze, vytváříme vzdělávací programy, pořádáme webináře a mistrovské kurzy.

Mnoho investorů a spekulantů je zmatených při výběru instrumentů – aktiv, se kterými se obchoduje na burze. Například nevědí, které akcie se vyplatí koupit a které prodat, zda by měli přidat dluhopisy do svého portfolia a na co se při jejich výběru zaměřit. V tomto článku pojmenuji hlavní trendy na ruském akciovém trhu a řeknu vám podrobněji o aktivech, na která stojí za to se blíže podívat.

Trendy pro rok 2024: vklady, dluhopisy, umělá inteligence

Ruský akciový trh byl ovlivněn mnoha faktory. Patří mezi ně zvýšená sazba centrální banky Ruské federace, globální nárůst cen energetických zdrojů a průmyslových kovů a obrat ruské ekonomiky na východ. Ty způsobily, že se tyto trendy objevily.

Bankovní vklady. Kvůli zvýšení klíčové sazby banky zvýšily úrokovou sazbu z vkladů na 16 % ročně. Pokud chcete investovat peníze s minimem rizik a snadno předvídat své příjmy, zvažte tuto metodu. Vklady mohou být termínované, spořící nebo vypořádací – můžete si vybrat variantu, která vám vyhovuje.

Zájem o dluhopisy. Tento typ cenného papíru se stává pro investory klíčovým aktivem. Jejich náklady se snižují a jejich ziskovost stoupá. Zde jsou data indexu moskevské burzy za poslední měsíc – z nich můžete určit růstový trend dluhopisového trhu.

Vysoké dividendy z akcií. Mnoho emitentů – společností, které emitují cenné papíry – zvýšilo výplatu dividend. Například Gazprom vyplatil akcionářům 25 % zisku a Bashneft – 13 %.

Ve FinamTrade můžete vidět historii výplat dividend pro každou akcii

Deriváty. Většina investorů nemůže obchodovat se zahraničními aktivy a existuje méně nástrojů pro vydělávání peněz. Makléři proto obchodníkům doporučují používat derivátové finanční nástroje (deriváty), jako jsou futures a opce. Pomohou vám vydělat peníze na změnách cen ruských a zahraničních aktiv. Na moskevské burze se obchodují například futures na S&P 500, NASDAQ 100, evropský STOXX 50 a německý DAX.

Deriváty pomáhají zajistit rizika – chránit portfolio před čerpáním a ztrátami. Nejoblíbenější metodou je zajištění futures.

Investor například koupil akcie ropných společností, ale obává se, že mohou klesnout na ceně. Chcete-li snížit rizika, můžete prodávat futures na ropu. Pokud cena akcií klesne, zisky z futures vyrovnají ztráty.

Umělá inteligence. Mnoho společností a fintech korporací aktivně zavádí AI do své práce. Například Sber vydal asistenta AI, Yandex propaguje produkty založené na umělé inteligenci. Je stále těžké posoudit, jaký zisk z toho mohou obchodníci získat, ale trend stojí za to sledovat.

Pokud se budeme bavit o zahraničním trhu, humbuk kolem AI pomohl akciím firem v IT sektoru vystřelit nahoru. Například vzrostla hodnota cenných papírů společností Microsoft, NVIDIA, AMD, Amazon a Alphabet. Kvalifikovaní investoři se mohou na tyto emitenty podívat blíže: pouze oni mají příležitost obchodovat se zahraničními aktivy.

Cena akcií NVIDIA se od začátku roku 2024 téměř zdvojnásobila: ze 480 $ na 899 $
Ruský akciový trh: ropa, plyn a kovy

Obecná situace. Po pádu se akciový trh vzpamatoval a začal růst: index Moskevské burzy vzrostl od října 2022 o 85 %. Index RTS, který měří stav ruského trhu na základě dolarových cen akcií, vzrostl za stejné období o 20 %.

Na která odvětví byste se měli podívat blíže? Stojí za to věnovat pozornost sektoru ropy a zemního plynu, například přidáním akcií Rosněft, Lukoil, Gazprom do svého portfolia. Cena ropy stále roste, podle prognóz by mohla dosáhnout zhruba 100 dolarů za barel. Další možností je hutní sektor. Společnosti v této oblasti zvyšují produkci a rozšiřují své exportní možnosti na Východ. Růst vykazují například akcie Norilsk Nickel, Severstal a NLMK.

Spotřebitelský sektor také vykazuje dobrou dynamiku růstu – kupující stále častěji nakupují domácí výrobky a zboží. Například akcie X5 RetailGroup jdou nahoru.

Na grafu můžete vidět dynamiku kurzů akcií pro libovolné období

Na co si dát při výběru pozor. Abyste pochopili, které akcie společnosti se vyplatí koupit, musíte zkontrolovat stabilitu společnosti v současných ekonomických podmínkách. Výpisy si můžete prostudovat a vybrat si ty s nízkým dluhovým zatížením: jsou odolné vůči zhoršujícím se podmínkám na trhu a mohou využívat prostředky v případě vyšší moci. Vyplatí se také podívat na výši dividend: je vhodné nakupovat akcie, které vyplácejí větší procento ze zisku.

Ruští investoři mají mnoho příležitostí, jak vydělat peníze. Za prvé, připojit se k trendu cenných papírů, které vykazují růst – stále existuje možnost naskočit do posledního vlaku. Za druhé hledejte málo známé společnosti, které začínají tvořit trendy. Mohou přinést dobré zisky, ale obchodník musí být připraven na rizika.

Ruské OFZ a dluhopisy velkých společností

Obecná situace. Politika centrální banky je zaměřena na stabilizaci a snižování inflace a jednou z metod je zvyšování klíčové sazby. To ovlivňuje trh dluhopisů. Například v roce 2023 byl index růstu federálních úvěrových dluhopisů (OFZ) 4 % a nyní se dále zvyšuje – podle prognóz by v roce 2024 mohl dosáhnout 17 %. To naznačuje příznivé období pro nákup dluhopisů.

Na jaké cenné papíry byste se měli blíže podívat? Můžete zvážit krátkodobé dluhopisy: rychleji reagují na změny trhu a přizpůsobují svou hodnotu a ziskovost. V podmínkách zvýšené volatility trhu – cenové volatility – budou dobrým nástrojem. Je lepší nakupovat cenné papíry z veřejného sektoru a dluhopisy velkých a spolehlivých společností, protože bude méně rizik.

Krátkodobé dluhopisy na dva až tři roky mohou poskytnout 25% příjem, dlouhodobé – asi 20%.

Do svého portfolia můžete přidat náhradní dluhopisy – jde o cenné papíry ruských společností, které vydávají namísto eurobondů. Jsou zcela podobné eurobondům, pokud jde o splatnost, příjem, rozvrh kupónů a nominální hodnotu. Příjem se počítá v cizí měně, ale platby budou probíhat v rublech podle směnného kurzu Bank of Russia.

Na co si dát při výběru pozor. Vyplatí se zkontrolovat výkazy společnosti a posoudit její zadluženost. Pokud je nízký, můžete s největší pravděpodobností získat stabilní příjem z kupónu. Chcete-li snížit rizika, můžete do svého investičního portfolia přidat různé typy dluhopisů: státní, podnikové a náhradní.

Diverzifikace portfolia: jak minimalizovat ztráty

Pro vyvážení rizik a zvýšení ziskovosti se vyplatí diverzifikovat své portfolio – nakupovat různá aktiva společností z několika sektorů. Neexistuje zde žádný univerzální algoritmus nebo magická pilulka, vše závisí na konkrétních cílech každého obchodníka.

Mohu dát jednu radu – sledujte trendy celých sektorů. Nyní například roste ropa a hutnictví, což znamená, že má smysl tyto cenné papíry nakupovat. Realitní trh může v budoucnu zpomalit, proto se vyplatí snížit procento aktiv z tohoto sektoru v portfoliu. Vyplatí se také sledovat makroekonomickou situaci: sledovat například cenu ropy. Pokud OPEC nebo Rusko sníží těžbu ropy, její cena poroste a aktiva ropných společností se mohou zvýšit. A pokud se zvýší, je lepší podíl naopak snížit.

Screener AI pomáhá Fins studovat trendy akcií. Pomocí analytických nástrojů a umělé inteligence můžete vybrat vhodné cenné papíry. Nástroj zobrazuje různé informace – například finanční ukazatele společnosti, kalkulované násobky, rizika a dividendový výnos.

V screeneru se můžete podívat na cenné papíry, které jsou lídry růstu, studovat prognózy umělé inteligence a faktory, které mohou ovlivnit hodnotu aktiv

Mnoho brokerů pomáhá obchodníkům analyzovat trh a provádět transakce: připravují zprávy, prognózy a poskytují rozšířené informace o nástrojích v obchodních terminálech – programy pro provádění transakcí na burze. Jedním z nich je FinamTrade. Toto jsou možnosti, které má.

Více než 10 000 nástrojů a citací. Můžete například obchodovat s akciemi, dluhopisy, měnami, drahými kovy, futures a opcemi. Všechny nástroje jsou rozděleny do kategorií, takže je snadné najít to, co potřebujete.

FinamTrade vám umožňuje přizpůsobit si pracovní plochu tak, aby sledovala více nástrojů současně

Zprávy a recenze analytiků. Abyste nemuseli číst informace o stavu akciového trhu v desítkách různých zdrojů, všechny novinky se nacházejí v jedné záložce obchodního terminálu. Data jsou aktualizována každý den – budete vždy aktuální a nic vám neunikne.

Technická analýza. Pomůže vám studovat chování finančních nástrojů na základě analytických dat a určit nejvhodnější okamžik pro vstup do transakcí. Chcete-li analyzovat graf, můžete do něj přidat různé indikátory: horizontální objemy, korelace, index směrového pohybu, Bollingerova pásma a další.

Upozornění. Můžete přidat podmínky pro cenné papíry, které se vám líbí, a aplikace pošle upozornění. Například uveďte požadovanou cenu akcie, kterou chcete koupit nebo prodat. Jakmile cenný papír dosáhne cíle, budete o něm okamžitě vědět a budete moci provést transakci.

Trendy investičního trhu. Krátce

• Mezi klíčové trendy patří zvýšení výnosů dluhopisů, zvýšení výplat dividend z akcií, rozvoj umělé inteligence a obchodování s futures a opcemi.
• Ruský akciový trh vykazuje růst. Obchodníci by se měli blíže podívat na cenné papíry z několika odvětví: ropa a plyn, hutnictví, spotřební zboží. Při výběru společnosti je třeba provést fundamentální analýzu, zkontrolovat její účetní závěrku a výši dividend.
• Mezi dluhopisy můžete uvažovat o krátkodobých – mohou přinést až 25% výnos. Měli byste si vybrat státní dluhopisy a dluhopisy velkých společností. Před nákupem také musíte provést fundamentální analýzu a zkontrolovat účetní závěrku emitenta.
• Chcete-li si pojistit své portfolio proti rizikům, musíte jej diverzifikovat – obchodovat různá aktiva společností z několika sektorů. Vyplatí se změnit složení portfolia na základě trendů a makroekonomické situace.

Řekněte nám, jaké nástroje používáte a proč? Podělte se také o to, které platformy a služby vám pomohou analyzovat trh a rozhodnout o transakci.